| dc.contributor.advisor | Οικονόμου, Φωτεινή | |
| dc.contributor.author | Γκιώνη, Σταματία | |
| dc.contributor.other | Gkioni, Stamatia | |
| dc.coverage.spatial | Κύπρος | el_GR |
| dc.date.accessioned | 2016-09-28 | |
| dc.date.accessioned | 2016-09-29T07:04:26Z | |
| dc.date.available | 2016-09-29T07:04:26Z | |
| dc.date.copyright | 2016-05 | |
| dc.date.issued | 2016-09-29 | |
| dc.identifier.other | MBA/2016/00428 | el_GR |
| dc.identifier.uri | http://hdl.handle.net/11128/2656 | |
| dc.description | Περιέχει βιβλιογραφικές παραπομπές. | el_GR |
| dc.description.abstract | Η χρηματοπιστωτική κρίση που βιώνουμε στις μέρες μας καθιστά αναγκαία τη μελέτη του ρόλου του συναισθήματος και της ψυχολογίας των επενδυτών στην αποτίμηση των αξιογράφων.
Στόχος της παρούσας διατριβής είναι η μελέτη της επίδρασης του συναισθήματος του επενδυτή κατά τη λήψη επενδυτικών αποφάσεων και η ανάλυση του «δείκτη φόβου» VIX (Volatility Index) σε σχέση με τη χρηματιστηριακή αγορά των Η.Π.Α. και τον δείκτη S&P 500.
Για τον σκοπό αυτό, χρησιμοποιήσαμε τις ημερήσιες τιμές κλεισίματος των δεικτών S&P 500 και VIX για το χρονικό διάστημα 1/1/1990 – 31/12/2015. Πραγματοποιήσαμε παλινδρόμηση και στατιστική ανάλυση και για να παρουσιάσουμε τα αποτελέσματα, χρησιμοποιήσαμε πίνακες με τα στατιστικά παλινδρόμησης και τα περιγραφικά στατιστικά στοιχεία και διαγράμματα προσαρμογής γραμμής, διασποράς και συχνοτήτων με τις ημερήσιες τιμές αποδόσεων των δεικτών.
Το κυριότερο συμπέρασμα είναι η αρνητική συσχέτιση των δεικτών S&P 500 και VIX. Υψηλές τιμές του VIX, που ερμηνεύονται ως ανησυχία και αβεβαιότητα, αντιστοιχούν σε χαμηλές τιμές του S&P 500. Αντιθέτως, χαμηλές τιμές του VIX, που υποδηλώνουν εμπιστοσύνη και ασφάλεια, αντιστοιχούν σε υψηλές τιμές του S&P 500. | el_GR |
| dc.format.extent | vii, 84 σ. 30 εκ. | el_GR |
| dc.language | gr | el_GR |
| dc.language.iso | gr | el_GR |
| dc.rights | info:eu-repo/semantics/closedAccess | el_GR |
| dc.subject | Συμπεριφορική χρηματοοικονομική | el_GR |
| dc.title | Συμπεριφορική χρηματοοικονομική - Η εξέταση του συναισθήματος του επενδυτή στη χρηματιστηριακή αγορά των Η.Π.Α. | el_GR |
| dc.type | Μεταπτυχιακή Διατριβή | el_GR |
| dc.description.translatedabstract | The financial crisis we experience nowadays makes it necessary to study the role of investor sentiment and psychology in the valuation of securities.
The goal of this M.A. dissertation is to study the effect that sentiments have on investors’ decision making and the analysis of the “fear index” VIX (Volatility Index) compared with the U.S. stock market and the S&P 500 index.
For this purpose, we used the daily closing values of the S&P 500 and VIX indices for the period from 1/1/1990 to 31/12/2015. We performed regression and statistical analysis and to present the results, we used tables with regression and descriptive statistics and trendline, scatter and frequency charts of the daily return values of the indices.
The main conclusion is the negative correlation of the S&P 500 and VIX indices. High values of VIX which are interpreted as anxiety and uncertainty correspond to low values of S&P 500. On the contrary, low values of VIX suggesting confidence and security, correspond to high values of S&P 500. | el_GR |
| dc.format.type | pdf | el_GR |
